上行概率的计算公式

期望报酬率(无风险利率)=上行概率×股价上升百分比+下行概率×(-股价下降百分比)

期权价值

=到期日价值的期望值÷(1+持有期无风险利率)

=(上行概率×Cu+下行概率×Cd)/(1+r)

风险中性原理基本思想

假设投资者对待风险的态度是中性的，所有证券的期望报酬率都应当是无风险利率。

点击查看相关知识点推荐：

期权估值风险中性原理上行概率怎么计算

更多知识点分析、考试重难点解读以及真题习题，可以关注本站注会财管栏目