大秦转债 价值99.9元，溢价率0.01%，申购代码732159，发行规模2.5亿元，每手1000股，预计上市首日收盘价为100元。公司主营业务为煤炭开采及洗选服务，是国内更大的煤炭综合利用企业之一。近年来，公司积极拓展新能源业务，布局氢能产业，并取得阶段性成果。本次募集资金投资项项目建成后，将进一步提升公司的核心竞争力，有利于公司未来发展。

一：大秦转债 价值

大秦铁路将于12月14日发行320.00亿元可转债，债券代码为113044，债券简称为大秦转债，申购代码为783006，申购简称为大秦发债，转股价为7.66元。投资者们可以通过上交所交易系统参加发行人原股东优先配售后余额的申购，申购简称为“大秦发债”，申购代码为“783006”。

大秦铁路股份有限公司已于12月15日晚间正式公布了可转债中签结果，中签号码共有4698449个，每个中签号码只能认购1手（1000元）大秦转债。

扩展资料：

2020年以来可转债发行规模的更高纪录被刷新，规模达320亿元的大秦转债昨日启动发行，下周正式进行网上申购。根据发行公告，大秦转债的信用等级为AAA级，是可转债市场目前更高的评级等级。此次发行分为三部分，分别向原股东优先配售、网上发行和网下发行。

大秦转债在发行过程中还启动了久违的网下发行模式。此次大秦转债发行的另一个看点，是转股价高于正股价。

参考资料

凤凰网-大秦转债启动发行 320亿元规模创年内之最

截至2020年，大秦转债还未上市。

与其他债券一样，可转换债券也有规定的利率和期限，投资者可以选择持有债券到期，收取本息，可转换债券在转换成股票之前是纯粹的债券，但转换成股票之后，原债券持有人就由债权人变成了公司的股东，可参与企业的经营决策和红利分配，这也在一定程度上会影响公司的股本结构。

扩展资料：

可转换债券有几个要素，这些要素基本上决定了可转换债券的转换条件、转换价格、市场价格等一般特征。

有效期和转换期限。在可转换债券的情况下，有效期是一样的普通债券，指债券的持续时间从发行日期的日期偿还本金和利息时，转换时期从冬至期间结束日期的可转换债券转换为普通股。在大多数情况下，颁发者指定一个特定的转换周期。

在此期间，可转换债券的持有人可以按转换率或转换价格转换为发行人的股票。我国《上市公司证券发行管理办法》规定，可转换公司债券的期限更低为1年，最长为6年，发行结束后6个月可转换为公司股票。

参考资料

二：大秦转债收益分析

总体来说，大秦铁路质地较本钢好一些、转债转股价值比本钢高一些，但是票面利率比本钢转债低一大截，强赎的阀值也更低（30/15/120），所以大秦转债预期收益较低，按照目前价值计算，上市价格大约在104元左右。破发概率还是有的。

三：103344:大秦转债现价

2019年我曾经对AAA级别的可转债进行总结归纳：

里面提到一句：

上面列表中的可转债是上证50里的。对于AAA级别的银行、证券可转债，低于100买入就是机会。低于100买入都有点相对保守，102元买入绝大部分AAA级可转债都是机会。

里面特别强调了一句：没有资金时间压力，有那么一点耐心110也许是个不错的数字。

在当时的投资市场，可转债成规模有次序按月份发行还是渐入人们的视野，当时可转债市场对AAA级别看的还是很重，在当时的市场环境下蒙着眼睛买102附近的AAA级别的银行、证券可转债，达到110的价格100%唾手可得.

这篇文章当时是2019年7月编写，也是针对AAA级可转债进行的一个整理概况。如果你好好看了这篇文章，2019年11月的浦发转债拿到110应该还是不成问题。

这种总结只是在一段时间有效，时间长了就没有效果。真正决定可转债能否取得高价的还是：可转债价格=转股价值。只有实实在在的股价才会有实实在在的可转债高价的体现。

后来我也思考了总结的时效性问题，当有资金实力的资金发现单凭一个信用级别就给予太高溢价率短时可以，长时间不会有太多耐心。

比如一个女孩子27岁之前可以对男人有耐心，过了这个年龄，你买不起车房，房产证上加不上她的名字，有相当一定比例的女孩子可能选择相亲。同样的AAA级的可转债，虽然贵为AAA级，股价低于净资产，下修下修不了，股价往上走走不了。现在破发这么多，个人觉得与市场上股票资金抱团也有一定关系。

关于大秦转债，也是面临这样的问题。很多类似这样高分红的股票股价不起色的原因就是因为太平淡，基于地理业务范围的限制，没有想象力桎梏了股价的发展。收盘大秦转债100.17，濒临破发。